UBS MSCI ACWI SF
ACWIA utilise un swap pour répliquer le MSCI ACWI. UBS en propose ici une version irlandaise à capitalisation, cotée en euros, qui dépasse les 4 milliards d’euros d’encours.
Par Bertrand Marquette, entrepreneur et investisseur · mis à jour le
Notre analyse de UBS MSCI ACWI SF
UBS MSCI ACWI SF ne détient pas directement les 2 296 titres de l’indice: il reproduit sa performance au moyen d’un contrat d’échange avec une contrepartie. Le portefeuille de référence est donc celui du MSCI ACWI (62,02 % d’États-Unis, 36,77 % de technologie), avec un risque de contrepartie encadré par la réglementation UCITS mais absent des ETF physiques.
À 0,21 %, il coûte autant que la médiane de sa catégorie et plus que trois ETF du même indice, dont celui de State Street à 0,12 %. Malgré la structure synthétique, il n’est pas éligible au PEA. Capitalisant, il diffère l’impôt à la vente.
Points forts
- Encours de 4 Md€, risque de fermeture faible
- Capitalisation, imposition à la vente
- Même exposition que le MSCI ACWI
Points de vigilance
- Réplication par swap, risque de contrepartie
- Trois ETF du même indice sont moins chers
- Non éligible au PEA
Pour qui ? Profil à l’aise avec la réplication synthétique qui souhaite l’indice MSCI ACWI en compte-titres.
Ce que disent les chiffres
- Ses frais de 0,21 % sont au niveau de la médiane de la catégorie « Monde entier (All-World) » dans notre base (0,21 %).
- Il est classé n° 3 sur 7 ETF suivant le même indice dans notre base, selon notre note (7,6/10).
- Un ETF suivant le même indice coûte moins cher : State Street SPDR MSCI All Country World USD Unhedged (0,12 %).
- Il n’est pas éligible au PEA : il se détient sur un compte-titres ordinaire, une assurance vie ou un PER selon le courtier.
- Sa réplication est synthétique (contrat d’échange avec une banque) : le risque de contrepartie est encadré par la réglementation UCITS.
- Sa pire baisse sur la période observée (depuis 1er novembre 2018) est de −34,5 %, atteinte en mars 2020.
Performance de UBS MSCI ACWI SF
Calculée par nos soins à partir des cours ajustés des dividendes (Yahoo Finance, ligne ACWIA.SW, USD), au 12 octobre 2026. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.
Évolution d’un investissement de 100 depuis 29 octobre 2021.
| Période | Performance | Annualisée |
|---|---|---|
| 1 an | +19,3 % | +19,3 % |
| 3 ans | +82,1 % | +22,1 % |
| 5 ans | +74,2 % | +11,7 % |
Année par année
- Volatilité annualisée (3 ans)
- 13,8 %
- Plus forte baisse observée
- −34,5 % (23 mars 2020)
Caractéristiques
Source : fiche du fonds (justETF, 12 octobre 2026), à recouper avec le DIC de l’émetteur.
- ISIN
IE00BYM11H29- Ticker principal
- ACWIA
- Émetteur
- UBS ETF
- Indice suivi
- MSCI All Country World (ACWI)
- Univers
- Actions, Monde
- Frais courants (TER)
- 0,21 % par an
- Encours
- 4,0 Md €
- Politique de distribution
- Capitalisation
- Méthode de réplication
- Synthétique ( Basée sur swap )
- Devise du fonds
- USD · non couvert contre le risque de change
- Domiciliation
- Irlande
- Conforme UCITS
- Oui
- Prêt de titres
- Non
- Date de lancement
- 1 novembre 2018
- Nombre de positions
- 2 296
- Éligibilité PEA
- Non (non listé comme éligible)
Composition : que contient UBS MSCI ACWI SF ?
2 296 positions · les 10 premières pèsent 24,2 % · état au 31/08/2026
Dix premières lignes
Pays
Secteurs
Où est coté UBS MSCI ACWI SF ?
Le même ETF est coté sur plusieurs places, dans plusieurs devises. Le prix, le spread et la liquidité varient d’une ligne à l’autre.
| Place | Devise | Ticker |
|---|---|---|
| Bolsa Mexicana de Valores | MXN | - |
| Borsa Italiana | EUR | ACWIA |
| SIX Swiss Exchange | USD | ACWIA |
Ce que coûtent les frais de UBS MSCI ACWI SF
Exemple chiffré, hypothèse purement illustrative.
Avec un TER de 0,21 %, un versement unique de 10 000 € qui progresserait de 6 % brut par an laisserait environ 352 € de frais cumulés au bout de 10 ans, soit 2,0 % du capital final brut. Testez vos montants dans le calculateur de frais.
Où acheter UBS MSCI ACWI SF ?
Courtiers proposant un compte-titres, classés par coût d’un ordre de 1 000 € sur une place française. Vérifiez la présence de la ligne exacte (ISIN IE00BYM11H29) dans le catalogue avant d’ouvrir un compte.
| Courtier | Enveloppes | Ordre de 1 000 € (Paris) |
|---|---|---|
| eToro | CTO | 0 € |
| Trading 212 | CTO | 0 € |
| XTB | PEACTO | 0 € |
| N26 | PEACTO | 0,90 € |
| Scalable Capital | CTO | 0,99 € |
| Bitpanda | CTO | 1,00 € |
Questions fréquentes sur UBS MSCI ACWI SF
Quels sont les frais de UBS MSCI ACWI SF ?
UBS MSCI ACWI SF est-il éligible au PEA ?
UBS MSCI ACWI SF est-il capitalisant ou distribuant ?
Quelle est la performance de UBS MSCI ACWI SF sur 5 ans ?
Où acheter UBS MSCI ACWI SF ?
Quel est l’encours de UBS MSCI ACWI SF ?
Sources : fiche du fonds sur justETF (frais, encours, caractéristiques, composition), cours de clôture ajustés sur Yahoo Finance (performances et volatilité recalculées par meilleurs-etf.net), liste des ETF éligibles au PEA recoupée avec les documents des émetteurs. Dernier calcul : 12 octobre 2026. Informations à titre pédagogique, sans conseil en investissement. Risque de perte en capital.
