Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C)
L’Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate (EPRE) affiche le coût le plus bas de son indice, 0,30 %, mais par un swap : réplication non physique, avec un risque de contrepartie.
Par Bertrand Marquette, entrepreneur et investisseur · mis à jour le
Notre analyse de Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C)
L’ETF suit le FTSE EPRA/NAREIT Developed Europe, avec 100 titres et le même portefeuille que le D5BK d’Xtrackers : Grande-Bretagne à 31,3 %, France à 15,7 %, Suède à 13,5 %, et un top 10 de 30,4 % mené par SEGRO et Vonovia. La différence tient à la méthode. Ici, la performance de l’indice est obtenue par un contrat d’échange avec une banque (swap non financé), ce qui introduit un risque de contrepartie, encadré par la réglementation UCITS.
En échange de ce risque, le TER est de 0,30 %, soit 0,03 point de moins que le D5BK et 0,10 point de moins que l’IPRE ou le PMEH. Le fonds reste petit, 65 M€ contre 586 M€ pour Xtrackers, ce qui peut gêner la liquidité et alimente un risque de fermeture. L’ETF capitalise ses revenus, sans distribution. Il n’est pas éligible au PEA : l’éligibilité passe par le PMEH, plus cher. Sur compte-titres, l’écart de frais ne justifie pas à lui seul de préférer le swap à la réplication physique.
Points forts
- TER de 0,30 %, le plus bas de son indice
- Mêmes 100 titres que Xtrackers D5BK
- Dividendes capitalisés
Points de vigilance
- Swap : risque de contrepartie bancaire
- Encours de 65 M€, risque de fermeture
- Non éligible au PEA
Pour qui ? Pour un investisseur à l’aise avec la réplication synthétique qui cherche le coût le plus bas sur l’immobilier européen, hors PEA.
Ce que disent les chiffres
- Ses frais de 0,30 % sont inférieurs à la médiane de la catégorie « Immobilier coté » dans notre base (0,40 %).
- Il est classé n° 3 sur 4 ETF suivant le même indice dans notre base, selon notre note (6,0/10).
- Il n’est pas éligible au PEA : il se détient sur un compte-titres ordinaire, une assurance vie ou un PER selon le courtier.
- Sa réplication est synthétique (contrat d’échange avec une banque) : le risque de contrepartie est encadré par la réglementation UCITS.
- Sa pire baisse sur la période observée (depuis 12 octobre 2016) est de −46,4 %, atteinte en octobre 2022.
Performance de Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C)
Calculée par nos soins à partir des cours ajustés des dividendes (Yahoo Finance, ligne EPRE.MI, EUR), au 9 octobre 2026. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.
Évolution d’un investissement de 100 depuis 29 octobre 2021.
| Période | Performance | Annualisée |
|---|---|---|
| 1 an | −5,1 % | −5,1 % |
| 3 ans | +14,2 % | +4,5 % |
| 5 ans | −26,3 % | −5,9 % |
| 10 ans | −0,6 % | −0,1 % |
Année par année
- Volatilité annualisée (3 ans)
- 18,0 %
- Plus forte baisse observée
- −46,4 % (12 octobre 2022)
Caractéristiques
Source : fiche du fonds (justETF, 12 octobre 2026), à recouper avec le DIC de l’émetteur.
- ISIN
LU1681039480- Ticker principal
- EPRE
- Émetteur
- Amundi ETF
- Indice suivi
- FTSE EPRA/NAREIT Developed Europe
- Univers
- Immobilier, Europe
- Frais courants (TER)
- 0,30 % par an
- Encours
- 65 M €
- Politique de distribution
- Capitalisation
- Méthode de réplication
- Synthétique ( Swap non financé )
- Devise du fonds
- EUR · non couvert contre le risque de change
- Domiciliation
- Luxembourg
- Conforme UCITS
- Oui
- Prêt de titres
- Non
- Date de lancement
- 22 septembre 2009
- Nombre de positions
- 100
- Éligibilité PEA
- Non (non listé comme éligible)
Composition : que contient Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) ?
100 positions · les 10 premières pèsent 45,5 % · état au 31/08/2026
Dix premières lignes
Pays
Secteurs
Où est coté Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) ?
Le même ETF est coté sur plusieurs places, dans plusieurs devises. Le prix, le spread et la liquidité varient d’une ligne à l’autre.
| Place | Devise | Ticker |
|---|---|---|
| gettex | EUR | REAL |
| Bourse de Stuttgart | EUR | REAL |
| Borsa Italiana | EUR | EPRE |
| Borsa Italiana | EUR | - |
| Euronext Paris | EUR | EPRE |
Ce que coûtent les frais de Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C)
Exemple chiffré, hypothèse purement illustrative.
Avec un TER de 0,30 %, un versement unique de 10 000 € qui progresserait de 6 % brut par an laisserait environ 500 € de frais cumulés au bout de 10 ans, soit 2,8 % du capital final brut. Testez vos montants dans le calculateur de frais.
Où acheter Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) ?
Courtiers proposant un compte-titres, classés par coût d’un ordre de 1 000 € sur une place française. Vérifiez la présence de la ligne exacte (ISIN LU1681039480) dans le catalogue avant d’ouvrir un compte.
| Courtier | Enveloppes | Ordre de 1 000 € (Paris) |
|---|---|---|
| eToro | CTO | 0 € |
| Trading 212 | CTO | 0 € |
| XTB | PEACTO | 0 € |
| N26 | PEACTO | 0,90 € |
| Scalable Capital | CTO | 0,99 € |
| Bitpanda | CTO | 1,00 € |
Questions fréquentes sur Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C)
Quels sont les frais de Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) ?
Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) est-il éligible au PEA ?
Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) est-il capitalisant ou distribuant ?
Quelle est la performance de Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) sur 5 ans ?
Où acheter Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) ?
Quel est l’encours de Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EUR (C) ?
Sources : fiche du fonds sur justETF (frais, encours, caractéristiques, composition), cours de clôture ajustés sur Yahoo Finance (performances et volatilité recalculées par meilleurs-etf.net), liste des ETF éligibles au PEA recoupée avec les documents des émetteurs. Dernier calcul : 9 octobre 2026. Informations à titre pédagogique, sans conseil en investissement. Risque de perte en capital.
